סקירת מדדים שבועית 3.3.2012 - מאת עמיר קרן

השבוע סוף סוף זה קרה ויצאנו מהטווח של החודשיים האחרונים ו – 1100 נשברה אירוע  שהניב מהלך של 40 נק' לערך ומשם ניסיון תיקון לכיוון 1100. 1100 אמורה להיבדק כנק' התנגדות ואי פריצה שלה תניב מהלך של 80-100 נק' שורט ואילו פריצתה תניב גם היא מהלך זהה רק בכיוון מעלה בניסיון להדביק פערים מול העולם.
הבורסה שלנו מנותקת משאר העולם וזה הוכח בחודשים האחרונים. ארה"ב מטפסת כלפי מעלה, הגרמנים למרות הכול גם הם מטפסים למעלה ואצלנו?  ירידות של כ 4.5% מנק' הפקיעה ביום חמישי. הבורסה בארץ נראית רע וזה בלשון המעטה. מדברים על חזרתם של הזרים לבורסת ת"א אבל אם אתם הייתם "הזרים" האלו האם הייתם חוזרים לכאן? מחזורי מסחר נמוכים (למרות שיפור קל בשבוע האחרון), מס גבוה על רווחי הון שהבריח את אחרוני הסוחרים לרעות בשדות זרים, איומים על תקיפה באיראן, מחאות, שביתות במשק, אבטלה עולה, פיטורים נרחבים גם במגזר הפיננסי שהיה חסין עד כה מהגל האחרון אז מי הם אותם זרים שירצו לבוא להשקיע כאן?
דובר רבות על הפער בין ה S&P לבורסת ת"א פעם 70 נק' פער נחשב פער גדול והיום אנחנו כבר   כמעט 300 נק' פער. כדי שהפער הזה יתאזן S&P צריך לרדת כ 10% ואצלנו צריכה להיות במקביל עליה של 10%. עכשיו לאחר שחלמנו על התעשרות מהירה צריך להתפכח, ארה"ב בשנת בחירות צריך לקרות משהו מאוד מאוד דרמטי כדי שהבורסות שם יצנחו ב 10% כי למרות כל מה שקורה עם איראן הם לא בקו האש כך שגם אם תהיה פעולה כלשהי באיראן ההשפעה שלה בארה"ב תהיה נקודתית אם בכלל מה שמשאיר אותנו עם צורך בעליה בבורסת ת"א של 20% כדי לצמצם פערים נדמה לי שההיגיון הבריא נותן מענה להיתכנות מהלך כזה במשק הישראלי בתקופה הקרובה.
המסחר בבורסה בכלל ובוודאי בבורסה קטנה כמו שלנו בנוי על פסיכולוגיית ההמונים. משיחות שקיימתי עם לא מעט אנשים שפעילים בבורסה בת"א וגם עם כאלו שאינם סוחרים\משקיעים בת"א  כולם בוחרים במקרה הטוב לא להכנס לבורסה בתקופה הזו וחלקם הגדול אף פונים למסחר בחו"ל בעיקר בארה"ב אך לא רק. הסיבות ששמעתי מהם מתחלקות לשניים: הראשונה היא חוסר העניין בבורסה בת"א ומחזורים נמוכים שמשאירים את הסוחר\משקיע הקטן נתון לגחמות הגופים הגדולים והם מעדיפים להשקיע בבורסה שאינה מושפעת מכל פיפס ושכל אירוע מקומי משפיע עליה בצורה אגרסיבית והסיבה השנייה לא מאמינים במשק הישראלי, בטייקונים, במגזר הפיננסי ובממשלה ומעדיפים כסף מחוץ לגבולות הארץ. אז פסיכולוגיית המונים מושתת על המונים וכשההמונים אינם....
מה צפוי בשבוע הקרוב:
שברנו את נק' התמיכה ב 1100 וכעת נשאר לראות האם תשמש נק' התנגדות ולא תיפרץ דבר שיוביל אותנו לאזור 1020-1000 ומנגד פריצתה תניב מהלך עולה עם עצירה ב 1140 ובהמשך עד 1160. על פניו נראה שלא קל יהיה לפרוץ גבולות חדשים בימים הקרובים ומכיוון שאנו בחודש ארוך תקופת השחיקה כנראה תיפתח כבר בתחילת השבוע הבא עלינו לטובה.
יעדים לשבוע הקרוב:
לונג – פריצת 1100 ---- >1120-22 ---- > 1140-38 ---- > 1154-1156 ---- > 1180-2
שורט – שבירת  1082-4 ---- > 1054-6 ---- > 1030-2 --- > 1017-9
מדדים נוספים למעקב ראה גרפים בהמשך:   אירו\דולר, זהב, נפט  ו – S&P

חדש!!! ליווי צמוד און ליין למסחר על חוזים עתידיים בארה"ב.
מסחר מגמה ארוך טווח, השקעת זמן מינימאלית, מתאים גם לחסרי ניסיון במסחר בחו"ל .
מחיר הכרות לחודש מרץ 199 ₪ בלבד!  לפרטים נוספים לחץ כאן

שבוע טוב,
עמיר קרן - לימודי שוק ההון
הכותב הינו מרצה בקורסים למסחר תוך יומי באופציות מעו"ף ואינו בעל רישיון ייעוץ השקעות אין לראות בנכתב המלצה לביצוע פעולות בשוק ההון.

ת"א 25 שבועי –
השבוע ת"א 25 ירד לבדוק תיקון שליש של הפיבונאצ'י (1062) וכעת הוא נמצא בין תיקון שליש אחד לתיקון שליש אחר (1120). הראשון שישבר\ייפרץ יוביל אותנו לתיקון חצי פיבונאצ'י
 

ת"א 25 יומי –
חוזר לבדוק את נק' ההתנגדות ב 1100 וממנה יצא המהלך הבא. 1140 או 1040 התנהגות המדד בנקודת ה 1100 תכריע.
 

יומי S&P –
מתמודד עם אזור 1370 נק' שכבר בעבר היוותה מכשול שהניב מהלך יורד של למעלה מ 100 נק'. פריצתה והיעד הבא ממתין ב 1420 ומנגד ירידה ראשונה לקו תמיכה אלכסוני ובהמשך עד 1270.
 

זהב יומי –
הגיע ל1880 ומשם חזר לתיקון שליש בפיבונאצ'י. פריצת קו ההתנגדות האלכסוני ויעד הזהב  1920 ואחריו מעל 2000 ואילו ירידה תוביל לתיקון חצי פיבונאצ'י שהיא גם קו התנגדות ב 1657.
 

אירו\דולר יומי –
כשל בפריצת 1.34 וחזר לבדוק קו התנגדות ב 1.32. שבירה 1.30 ואחריה 1.27 ומנגד כלפי מעלה 1.36 ועד 1.40
 

נפט שבועי –
כל העולם עוקב בדריכות אחרי כיוון הנפט. נמצא בנק' מעניינת מצד אחד מתחת לתנוקדת התנגדות ב 110 ומנגד מעל קו התנגדות אלכסוני ב 106. צפוף מאוד וכל משפט או אירוע משני יכול להקפיץ את מחירו ל 120 ועד 143 או להפיל את מחיר הנפט עד ל 92.